安联投资学院:平均成本法

平均成本法是一种投资技巧,目的是减低市场风险。投资者可定期在预设的时间,以固定金额投资於某项资产,不论股价高低,都作定期定额投资。在价格低位时,投资者就可买入较多股票,相反价格升高时,买入的股票数目就会较少。长远而言,这个方法可把购买单位的成本拉匀,有效降低短期市场波动对投资的影响。从下图可见,如果你在十年间每月投资2,000港元,在低价时可买入的单位会较多,高价时则较少。模拟例子GoWealth_MarketBuzz(Chart)2_TC.jpgGoWealth_MarketBuzz(Chart)3_TC.jpg根据上表,若采用平均成本法,期末时的购入单位总数价值520,965港元,相当於每年回报率8%,而相比在投资初期作整笔投资,10年期投资期的总回报高出接近48%。以上资料只作说明用途,并不代表投资者有机会赚取的实际回报。资料来源:安联投资重要声明本文件仅供一般参考,且不构成专业投资意见或对任何人作出买卖、认购或交易任何投资产品或服务的要约、招揽、建议、意见或任何保证。本文件仅用作一般评估,并未考虑任何特定人士或特定类别人士的具体投资目标、财务状况或特定需求等,本文件并非专为任何特定人士或特定类别人士拟备。有关资料或意见由WeLab Bank开发及/或取自WeLab Bank可靠来源 (包括但不限于资料供应商及基金公司),但WeLab Bank恕不就其准确性、正确性、可靠性或其他方面作出任何保证或声明,也不就本文件内容的任何遗漏或错误承担任何义务或责任。WeLab Bank不会就本文件所载任何资料供应商及任何基金公司所提供资料或意见负责或认可。过往表现并非未来绩效的指标。WeLab Bank并没有对未来表现作出任何陈述或保证。本文件对利率、汇率或巿场价格的未来可能变动或者未来可能发生的事件的任何预测仅为参考意见,并非利率、汇率或巿场价格的未来实际变动或未来实际发生的事件(视属何情况而定)的保证指标。你不应基于本文件而作出投资决定。你在作出任何投资决定之前,须评估本身的财务状况、投资目标及经验、承受风险的意愿及能力,并了解有关产品的性质及风险。WeLab Bank概不就因使用或依赖本文件所载资料或意见而产生的任何直接、间接、特别、偶发或相应损害承担任何责任。如有需要,你应征询独立财务顾问的意见。WeLab Bank为《银行业条例》第IV部之下的认可机构,以及《证券及期货条例》之下的注册机构( CE编号:BOJ558 ),获准经营第1类(证券交易)及第4类(就证券提供意见)受规管活动。Allianz 安联投资为是一家领先的主动型投资管理公司。详情请参阅:https://hk.allianzgi.com/。本文件由 WeLab Bank 刊发,内容并未经证券及期货事务监察委员会审阅。